Momentopname van de markt voor optische communicatie, tweede kwartaal 2024

Met het laatste marktrapport van LightCounting kunnen we een glimp opvangen van de dynamiek van de optische communicatiemarkt in het tweede kwartaal van 2024 (Q2 2024). In overeenstemming met de recente marktprestaties was de markt voor optische communicatie dit kwartaal opnieuw uitgesproken ‘warm en koud’: net als de trend van de afgelopen kwartalen was de markt voor optische communicatie in het eerste kwartaal van 2024 (Q1 2024) duidelijk gepolariseerd. ). De investeringen in telecomserviceproviders (CSP's) blijven zwak, terwijl de vraag van hyperscale internetbedrijven (ICP-webcontentproviders) als een vuurtje groeit.

Op het gebied van CSP's is de totale capex voor de top 15 CSP's gedurende zes kwartalen op rij gedaald, wat het aanhoudende gebrek aan investeringsvertrouwen in de telecomsector weerspiegelt. In de ICP-ruimte staat de situatie echter diametraal tegenovergesteld. De uitgaven van de top 15 ICP's groeiden voor het tweede achtereenvolgende kwartaal, waarbij twee bedrijven bijzonder sterke groeipercentages noteerden van respectievelijk 91% en 66%. Opvallend is dat de ICP-uitgaven in China ook een aanzienlijke groei lieten zien, wat aangeeft dat de AI-boom zich niet alleen wereldwijd verspreidt, maar ook een diepgaande impact heeft op de Chinese markt.

Fabrikanten van apparatuur ervaren mogelijk een "achtbaanervaring". De verkoop van netwerk- en optische transmissieapparatuur daalde met 10% op jaarbasis, terwijl server- en switchfabrikanten hun omzet met slechts 4% zagen stijgen. Zelfs kleinere, goed gepositioneerde tweedelijnsleveranciers waren niet immuun voor deze marktvolatiliteit, waarbij de verkopen gelijktijdig daalden.

Er waren echter enkele lichtpuntjes in een zwakke markt. De verkoop van 400G en 800G Ethernet optische modules voor AI-clusterimplementaties was in lijn met de marktverwachtingen, wat de sterke aantrekkingskracht van de AI-vraag naar hoogwaardige netwerkconnectiviteit aantoont. Terwijl de vraag naar DWDM zich in het vierde kwartaal van 2023 begon te herstellen, was het hersteltempo in het eerste kwartaal van 2024 relatief traag. Verwacht wordt dat de vraag naar FTTx- en WFH-zendontvangers zich de komende één tot twee jaar moeilijk zal kunnen herstellen. Niettemin wordt verwacht dat de aanhoudende groei van de vraag naar de cloud de jaarlijkse verkoop van Ethernet-transceivers in 2024 met 40% zal doen stijgen, wat op zijn beurt de totale transceivermarkt in het tweede kwartaal van 2024 naar een recordhoogte van ruim $260 miljoen zal stuwen.

In het halfgeleidersegment zagen we een nog groter contrast. De halfgeleidersector groeide jaar-op-jaar met 61%, waarbij deze groei vrijwel uitsluitend werd aangedreven door grote bedrijven (een stijging van 262%). Deze gegevens benadrukken nogmaals het enorme verschil tussen bedrijven die de AI-ambities van ICP ondersteunen en bedrijven die traditionele communicatieaanbieders ondersteunen, waarbij de bloeiende verkoop van datacenters erop wijst dat de impact van de AI-wapenwedloop zich over de halfgeleiderindustrie verspreidt.

Vooruitkijkend verwacht LightCounting Research dat de uitgaven aan ICP's zullen blijven groeien, wat meer kansen zal bieden voor beter gepositioneerde leveranciers. De CSP-uitgaven zullen op de korte termijn echter waarschijnlijk gematigd blijven, wat ongetwijfeld een uitdaging zal zijn voor grote fabrikanten van netwerkapparatuur. Wie wordt de uiteindelijke winnaar in deze race naar de bodem in de optische communicatiemarkt? Laten we afwachten.

Bron: https://www.lightcounting.com/login.